Dün piyasalarda neler oldu?

Fed yetkililerinin açıklamaları politika gevşemesine hızlı bir başlangıç yapılması yönündeki piyasa beklentilerini azaltırken; ABD hisse piyasaları, tahvil ihraçlarının beklentinin üzerinde talep görmesiyle gerileyen tahvil faizleri sonrasında, yatay pozitif seyir izlendi.

Diğer yandan, Jerome Powell'ın merkez bankasının faizleri düşürmek için acele etmeyeceği yönündeki sinyallerine Fed yetkilileri de katıldı. Cleveland Fed Başkanı Loretta Mester, ekonomi beklendiği gibi performans gösterirse Fed'in bu yılın sonlarında faiz oranlarını düşürebileceğini söyledi. Faizleri erken düşürmenin hata olacağına dikkati çeken Mester, bu yıl üç faiz indirimine sıcak baktığını belirtti. Philadelphia Fed Bankası Başkanı Patrick Harker ise, düşen enflasyona ve hala güçlü olan işgücü piyasasına işaret ederek ABD ekonomisi için yumuşak inişin görünürde olduğunu söyledi.

Ayrıca, ABD tarafında bilanço açıklamaları devam ediyor. Piyasalar kapandıktan sonra yayımladığı bilançosunda beklentilerin üzerinde gelir açıklayan Amerikan yazılım şirketi Palantir'in hisseleri yüzde 30'dan fazla değer kazandı. Medikal teknoloji şirketi GE HealthCare Technologies hisseleri de beklenenden iyi gelen sonuçların ardından yüzde 12'ye yakın artış gösterdi. Öte yandan, geçen hafta yayımladığı bilançosunda kar beklentilerinin aksine zarar bildiren New York Community Bank'ın hisselerindeki düşüş ise devam etti. Bankanın hisseleri dün yüzde 22'nin üzerinde gerileme kaydetti.

Makro veri tarafında; Euro Bölgesi'nde ABD'nin aksine makroekonomik verilerden alınan sinyaller ekonomik aktivitenin daralmaya devam ettiğini gösteriyor. Dün açıklanan Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) verileri aylık bazda yüzde 0,8, yıllık bazda ise yüzde 10,6 gerilemeye işaret etse de para piyasalarında Avrupa Merkez Bankasının Nisan’da faiz indirimlerine başlayacağına yönelik fiyatlamalar yüzde 75'ten yüzde 66'ya indi. Almanya'da imalat sektöründe siparişler, Aralık 2023'te mevsim ve takvim etkisinden arındırılmış verilerle uçak siparişleri sayesinde bir önceki aya göre yüzde 8,9 arttı. Almanya Federal İstatistik Ofisi (Destatis), Aralık 2023'e ilişkin imalat sektörü sipariş verilerini açıkladı. Buna göre, söz konusu dönemde siparişler bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 2,7, bir önceki aya göre de yüzde 8,9 artış gösterdi. AB'de perakende satışlar, Aralık'ta bir önceki aya kıyasla yüzde 1, geçen yılın aynı dönemine göre de yüzde 0,7 düştü. Euro Bölgesinde ise perakende satışlar Aralık'ta Kasım ayına oranla yüzde 1,1, geçen yılın aynı dönemine göre de yüzde 0,8 geriledi. Diğer taraftan, Avrupa Merkez Bankası'nın Tüketici Beklentileri Anketi'ne göre, tüketicilerin gelecek 12 ay için enflasyon beklentisi Aralık 2023'te bir önceki aya kıyasla yüzde 3,5'ten yüzde 3,2'ye geriledi. Gelecek üç yıla ilişkin enflasyon beklentisi ise yüzde 2,4'ten yüzde 2,5'e yükseldi.

ABD Hazine Bakanlığının bu haftaki tahvil satışlarından ilki gerçekleştirildi. Düzenlenen 54 milyar dolar tutarında 3 yıl vadeli tahvil ihalesi sonrasında ABD'nin 10 yıllık tahvil faizi %4,08'e geriledi. Tahvil piyasalarında aşağı yönlü hareketler takip edildi. ABD 2 yıllık tahvil faizi %4,40, ABD 10 yıllık tahvil faizi %4,10 seviyesine geriledi. VIX endeksi ise 13,06 seviyesine geriledi.

ABD hisse senedi piyasaları günü yatay pozitif seyirle tamamladı. S&P 500 endeksi %0,23 kazançla 4.954,23 seviyesinden, Nasdaq endeksi %0,07 kazançla 15.609,00 seviyesinden kapatırken, Dow Jones endeksi ise %0,37 artışla 38.521,36 seviyesinden günü tamamladı.

Avrupa hisse senedi piyasaları da günü yükselişle tamamladı. Euro Stoxx 50 endeksi %0,77 puan değer kazancıyla 4.681,01 seviyesine yükselirken, CAC 40 %0,65, DAX %0,76 değer kazançları ile seansı tamamladı.

Bugün ne bekliyoruz?

Asya-Pasifik piyasaları Nikkei ve Hang Seng hariç alıcı ağırlıklı seyir izliyor. Güneydoğu Asya'nın en büyük bankası DBS Grubu, 2024 yılı için tüm yıl net faiz geliri tahminini korurken, dördüncü çeyrekte net karının bir önceki yıla göre %2 artarak 2,39 milyar dolara çıktığını bildirdi. Bankanın hisseleri %2 artış kaydetti. Çin'in en büyük çip üreticisi SMIC ise, dördüncü çeyrek karında %54,7'lik bir düşüş kaydettikten bir gün sonra, küresel makroekonomik dalgalanmaların ve jeopolitik gerilimlerin 2024'te işi etkileyebileceğini söyledi. SMIC'in hisseleri bu açıklama sonrasında yaklaşık %5 düştü. Diğer taraftan Hong Kong'da işlem gören elektrikli araç hisseleri, Çin Ticaret Bakanlığı'nın ülkede "yeni enerji araçlarının sağlıklı gelişimi" planını ortaya koyan bir belge yayınlamasının ardından yükseliş kaydetti.

Diğer taraftan, son dönemde Çin borsalarında yaşanan sert geri çekilme sonrasında otoritelerin birtakım destekleyici önlemler aldığını takip ediyoruz. Hatırlayacak olursak; Çin Merkez Bankası geçtiğimiz haftalarda zorunlu karşılıklarda indirim kararı almıştı. Dün de, Çin varlık fonu ETF pozisyonunu artırmaya devam edeceğini açıkladı. Bu gelişme sonrasında Çin sermaye piyasası kurulu, diğer uzun vadeli fonların daha yoğun bir şekilde hisse senedi piyasalarına girmesini destekleyeceğini açıkladı. Dolayısıyla da Çin'in açıklamış olduğu önlemleri risk iştahını desteklemesi adına olumlu olarak değerlendiriyor ve pozitif seyrin devam ettiğini takip ediyoruz. Shanghai endeksi %0,71 alıcılı seyir izlerken, SZSE Component %2,85, Kospı %1,04, Nifty 50 %0,08 ile alıcılı seyir izliyor. Hang Seng %0,43, Nikkei endeksi ise %0,22 satıcılı seyir izliyor.

ABD vadelilerinde yatay karışık seyir gözleniyor.

Bugün ABD tarafında MBA Mortgage Başvuruları ve Aralık ayı Ticaret Dengesi verisi takibimizde olacak. Aralık ayında Ticaret Dengesi’nin 62,3 mlr dolar açık yönünde gerçekleşmesi bekleniyor. Fed Üyesi Barkin'in konuşması da takip edilecek.

Gelecek gündemde neler var?

Perşembe günü ABD tarafında Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları ve Toptan Stoklar final verisi açıklanacak. Aynı gün AMB Üyesi Lane'in konuşması bulunuyor. Cuma günü ise Euro Bölgesi’nde AMB Üyesi Nagel ve Cipollone'nin konuşması takip edilecek.

Kaynak Halk Yatırım